O balanço patrimonial e a demonstração do fluxo de caixa são duas das três demonstrações financeiras emitidas pelas empresas para relatar seu desempenho financeiro. As demonstrações financeiras são usadas por investidores, analistas de mercado e credores para avaliar a saúde financeira e o potencial de ganhos de uma empresa.
Balanço Patrimonial
Um balanço patrimonial lista os ativos, passivos e patrimônio líquido de uma empresa por um período. Mostra o que uma empresa possui na forma de ativos, o que deve na forma de passivos e a quantidade de dinheiro investido pelos acionistas listados no patrimônio líquido.
O balanço mostra os ativos de uma empresa, mas também mostra como esses ativos foram financiados, seja por dívida ou por emissão de patrimônio. O balanço patrimonial é dividido em três partes: ativos, passivos e patrimônio líquido, e é representado pela seguinte equação:
Ativo = Passivo + Patrimônio Líquido
Onde:
Patrimônio Líquido = Ativo – Passivo
A equação acima deve estar sempre em equilíbrio. Se o dinheiro é usado para pagar a dívida de uma empresa, por exemplo, a conta do passivo é reduzida e a conta do ativo é reduzida pelo mesmo valor, mantendo o balanço equilibrado. O nome “balanço” deriva da maneira como as três principais contas eventualmente se equilibram e se igualam; todos os ativos estão listados em uma seção e sua soma deve ser igual à soma de todos os passivos e o patrimônio líquido.
Abaixo estão exemplos de itens listados no balanço:
Ativos
- Caixa e equivalentes de caixa são ativos líquidos, que podem incluir letras do Tesouro e certificados de depósito;
- Contas a receber são a quantia devida à empresa por seus clientes pelas vendas de produtos e serviços;
- O estoque de produtos acabados ou de matérias-primas.
Passivo
- Dívida incluindo dívida de longo prazo;
- Aluguel, impostos, serviços públicos;
- Salários a pagar;
- Dividendos a pagar.
Patrimônio Líquido
- O patrimônio líquido é o total de ativos de uma empresa menos seu total de passivos. O patrimônio líquido representa o valor líquido ou o valor contábil de uma empresa. É a quantia em dinheiro que seria devolvida aos acionistas se todos os ativos fossem liquidados e toda a dívida da empresa fosse quitada.
- Os lucros acumulados são registrados no patrimônio líquido e representam o percentual do lucro líquido que não foi pago aos acionistas como dividendos. Em vez disso, o dinheiro foi retido para ser reinvestido no negócio ou para pagar dívidas.
Demonstração do Fluxo de Caixa
A demonstração do fluxo de caixa mostra a quantidade de caixa e equivalentes a entrar e sair de uma empresa.
A demonstração do fluxo de caixa mede o quanto uma empresa gerencia e gera caixa para pagar suas obrigações de dívida e financiar despesas operacionais. A demonstração do fluxo de caixa é derivada da demonstração do resultado, obtendo-se lucro líquido e deduzindo ou adicionando o caixa das atividades da empresa mostradas abaixo.
As três seções da demonstração do fluxo de caixa são:
- Caixa de atividades operacionais;
- Caixa de atividades de investimento;
- Caixa das atividades de financiamento.
As atividades operacionais incluem quaisquer fontes e usos de caixa provenientes das atividades comerciais. Em outras palavras, reflete quanto dinheiro é gerado com a venda dos produtos ou serviços de uma empresa.
As alterações feitas em dinheiro, contas a receber, estoque e contas a pagar são mostradas em dinheiro das atividades operacionais e podem incluir:
- Receitas de vendas de bens e serviços;
- Pagamentos de juros;
- Pagamentos de imposto de renda;
- Pagamentos feitos a fornecedores;
- Salários e remunerações.
Atividades de investimento: essas atividades incluem qualquer caixa de entrada ou saída de investimentos de longo prazo de uma empresa. As atividades de investimento incluem:
- Compra ou venda de um ativo;
- Empréstimos concedidos a fornecedores ou recebidos de clientes;
- Pagamentos ou créditos de fusão ou aquisição em dinheiro.
Atividades de financiamento: Essas atividades incluem dinheiro de investidores ou bancos, bem como o uso de dinheiro para pagar acionistas. As atividades de financiamento incluem:
- Pagamento de dividendos;
- Pagamentos por recompras de ações;
- Reembolso do principal da dívida (empréstimos).
Um balanço patrimonial é um resumo dos saldos financeiros de uma empresa, enquanto uma demonstração do fluxo de caixa mostra como as alterações nas contas patrimoniais e no resultado da demonstração do resultado afetam a posição de caixa da empresa. Em essência, a demonstração do fluxo de caixa de uma empresa mede o fluxo de caixa dentro e fora de um negócio, enquanto o balanço da empresa mede seus ativos, passivos e patrimônio líquido.
